गुरुवार को, EUR/USD जोड़ी 1.0873 पर 161.8% रिट्रेसमेंट स्तर से पलट गई, जो अमेरिकी डॉलर के पक्ष में बदल गई और 1.0781-1.0797 के समर्थन क्षेत्र की ओर अपनी गिरावट को फिर से शुरू कर दिया। इस क्षेत्र से पलटाव यूरो के पक्ष में बदलाव और 1.0873 के स्तर की ओर संभावित वृद्धि का संकेत दे सकता है। 1.0873 से ऊपर एक निरंतर ब्रेक यूरो के लिए एक मजबूत वृद्धि का संकेत देगा।

लहर का पैटर्न स्पष्ट है। पिछली पूरी हुई ऊपर की लहर (25-30 सितंबर) पिछली लहर के शिखर को पार नहीं कर पाई, जबकि नई नीचे की लहर (अभी भी बन रही है) ने पिछली तीन लहरों के निचले स्तरों को तोड़ दिया है। इस प्रकार, यह जोड़ी वर्तमान में एक नई मंदी की प्रवृत्ति बना रही है। निकट भविष्य में, एक सुधारात्मक लहर उभर सकती है, लेकिन हाल ही में बैल ने बाजार की पहल खो दी है। इसे पुनः प्राप्त करने के लिए महत्वपूर्ण प्रयास की आवश्यकता होगी, और यह संभावना नहीं है कि वे इसे जल्द ही प्राप्त कर सकें।

गुरुवार को बाजार के संदर्भ ने स्पष्ट रूप से संकेत दिया कि यूरो के साथ क्या करना है। निष्कर्ष स्पष्ट है: एक बिक्री रणनीति उपयुक्त है। ईसीबी ने न केवल सभी तीन ब्याज दरों को कम किया, बल्कि यह भी संकेत दिया कि यह दिसंबर में मौद्रिक सहजता के एक और चरण के लिए खुला है। इसके अतिरिक्त, साथ में दिए गए बयान में उल्लेख किया गया है कि ब्याज दरें 2026 तक नहीं, बल्कि 2025 तक तटस्थ स्तर पर कम हो जाएंगी। इससे पता चलता है कि ईसीबी व्यापारियों की अपेक्षा से अधिक तेजी से दरों में कटौती करेगा। भालू के लिए, यह आक्रामक रूप से बेचने का एक और अवसर था, क्योंकि ईसीबी की नीतिगत कार्रवाइयां और इरादे स्पष्ट हैं। यूरोपीय संघ की अर्थव्यवस्था बहुत कमज़ोर विकास दिखा रही है, जो "गतिरोध" और "मंदी" की सीमा पर है। ईसीबी अध्यक्ष क्रिस्टीन लेगार्ड को मंदी की उम्मीद नहीं है, लेकिन फिर भी ऐसा लगता है कि नियामक एक चुनौतीपूर्ण स्थिति से निपट रहा है। एक और महत्वपूर्ण बिंदु यह है कि यूरोज़ोन में मुद्रास्फीति 2% लक्ष्य से नीचे गिर गई है, जिससे दरों में तेज़ी से कटौती की जा सकती है। मेरी राय में, भले ही सुधार के दौरान अल्पावधि में यूरो बढ़ता है, लेकिन उसके बाद भी इसमें गिरावट जारी रहेगी।

4 घंटे के चार्ट पर, यह जोड़ी 1.0807 पर 38.2% फिबोनाची स्तर की ओर अपनी गिरावट जारी रखती है। दोनों संकेतक एक सप्ताह से अधिक समय से तेजी के विचलन का संकेत दे रहे हैं, लेकिन वे केवल सुधार की संभावित शुरुआत का संकेत देते हैं, क्योंकि प्रवृत्ति मंदी की ओर बढ़ गई है। व्यापारी अभी इन संकेतों को अनदेखा कर रहे हैं। 1.0807 के स्तर से वापसी यूरो के पक्ष में होगी और 1.0872 और 1.0935 की ओर कुछ ऊपर की ओर गति होगी।

व्यापारियों की प्रतिबद्धता (COT) रिपोर्ट:

नवीनतम रिपोर्टिंग सप्ताह के दौरान, सट्टेबाजों ने 4,407 लॉन्ग पोजीशन बंद कीं और 11,822 शॉर्ट पोजीशन खोलीं। कुछ महीने पहले गैर-वाणिज्यिक श्रेणी की भावना मंदी की ओर मुड़ गई थी, लेकिन वर्तमान में, बैल फिर से हावी हो रहे हैं। सट्टेबाजों द्वारा रखे गए लॉन्ग पोजीशन की कुल संख्या अब 174,000 है, जबकि शॉर्ट पोजीशन की कुल संख्या 135,000 है।

हालांकि, लगातार पांचवें सप्ताह, प्रमुख खिलाड़ी यूरो में अपनी पोजीशन कम कर रहे हैं। मेरे विचार में, यह एक नई मंदी की प्रवृत्ति या कम से कम एक महत्वपूर्ण सुधार का अग्रदूत हो सकता है। डॉलर की गिरावट के लिए मुख्य चालक - FOMC मौद्रिक सहजता की उम्मीदें - पहले से ही कारक हैं, और डॉलर में गिरावट के लिए कोई और कारण नहीं हैं। समय के साथ नए कारक उत्पन्न हो सकते हैं, लेकिन अभी के लिए, अमेरिकी डॉलर में वृद्धि अधिक संभावित लगती है। तकनीकी विश्लेषण भी मंदी की प्रवृत्ति की शुरुआत की ओर इशारा करता है। इस प्रकार, मैं EUR/USD जोड़ी में लंबे समय तक गिरावट की तैयारी कर रहा हूँ।

यू.एस. और यूरोजोन के लिए समाचार कैलेंडर:

यू.एस. – बिल्डिंग परमिट में बदलाव (12:30 यू.टी.सी.)।

यू.एस. – हाउसिंग स्टार्ट (12:30 यू.टी.सी.)।

18 अक्टूबर को, आर्थिक घटनाओं के कैलेंडर में केवल दो प्रविष्टियाँ हैं, और वे सबसे महत्वपूर्ण नहीं हैं। बाजार की भावना पर सूचना पृष्ठभूमि का प्रभाव कमज़ोर हो सकता है।

यूरो/यूएसडी के लिए पूर्वानुमान और व्यापारी सलाह:

4 घंटे के चार्ट पर 1.1139 से नीचे बंद होने के बाद जोड़े की बिक्री संभव थी, जिसमें 1.1081, 1.1070, 1.1013 और 1.0984 पर लक्ष्य थे। सभी लक्ष्य हासिल किए गए। 1.0873 से नीचे टूटने के बाद यूरो को बेचना भी संभव था, जिसका लक्ष्य 1.0797 था। मैं 1.0797 के स्तर से पलटाव पर जोड़े को खरीदने पर विचार करूँगा।

फिबोनाची स्तरों का निर्माण प्रति घंटा चार्ट पर 1.1003–1.1214 और 4 घंटे के चार्ट पर 1.1139–1.0603 के आधार पर किया जाता है।